Котировки ОФЗ снизились – ожидания снижения ставки ЦБ продолжают сдвигаться во времени, сообщил управляющий по анализу банковского и финансового рынков ПСБ Дмитрий Грицкевич. Фото: Karolina Grabowska / Pexels Котировки ОФЗ снизились – ожидания снижения ставки ЦБ продолжают сдвигаться во времени, сообщил управляющий по анализу банковского и. Самыми надежными облигациями на рынке РФ являются ОФЗ (облигации федерального займа), которые выпускает Министерство финансов. индекс RGBI вновь обновил минимумы с марта 2022 года, доходность индекса прибавила 7 базисных пунктов (б.п.), составив 13,49% годовых. до 20 000 рублей в подарочных акциях для тех, кто ещё не пополнял брокерский счёт. Промокод нужно отправить в чат с поддержкой Ти.
Россияне закупились облигациями на рекордную сумму: попытка спасти деньги
| Размещения ОФЗ с постоянным купоном стали рекордными в 2022 году | Новости Интерфакс. |
| Более десятой части всех ОФЗ была куплена на пенсионные деньги россиян — Frank Media | Разница доходностей надежных корпоративных облигаций и ОФЗ по итогам I квартала 2024 года сократилась до аномально низких значений на вторичном рынке. |
| ОФЗ в дружественных юанях заинтересуют широкий круг инвесторов/ РИА Новости | Напомним, ОФЗ-ИН расшифровывается как ОФЗ с индексируемым номиналом: в этом типе номинал не фиксирован, как в большинстве остальных ОФЗ, а индексируется на инфляцию. |
Аномально сократилась разница в доходности корпоративных облигаций и ОФЗ
| RGBI — Индекс государственных облигаций РФ — TradingView | 25 апреля 2024 г. 12:30 UTC. Войдите в систему или создайте навсегда бесплатную учетную запись, чтобы прочитать эту новость. |
| Рынок ценных бумаг – последние новости по облигациям на 12 июля | Главное по теме «ОФЗ» – читайте на сайте |
| ОФЗ — облигации федерального займа: что это, доходность и риски / Skillbox Media | Например, 27 марта Минфин разместил 14-летние облигации федерального займа (ОФЗ) с погашением 19 мая 2038 года на 28,2 млрд рублей. |
| Правительство РФ прорабатывает вопрос о выпуске ОФЗ в дружественных валютах | Читайте последние новости на тему в ленте новостей на сайте РИА Новости. |
| Доля иностранных инвестиций в российских ОФЗ в марте снизилась до 7,1% | ETF Отрасли Новости Существенные факты Календарь. |
Пенсия.PRO
Новости, аналитика, прогнозы и другие материалы, представленные на данном сайте, не являются офертой или рекомендацией к покупке или продаже каких-либо активов. Котировки ОФЗ снизились – ожидания снижения ставки ЦБ продолжают сдвигаться во времени, сообщил управляющий по анализу банковского и финансового рынков ПСБ Дмитрий Грицкевич. Доля иностранных инвестиций в российские облигации федерального займа (ОФЗ), по данным на 1 апреля 2024 года, снизилась до 7,1%, говорится в материалах Банка России. Например, 27 марта Минфин разместил 14-летние облигации федерального займа (ОФЗ) с погашением 19 мая 2038 года на 28,2 млрд рублей.
Иностранцы выходят из облигаций федерального займа
| Минфин на двух аукционах разместил ОФЗ на 80 млрд рублей 17.04.2024 | Банки.ру | ЦБ РФ: за июль доля иностранных держателей ОФЗ сократилась на 0,9 п.п., до 7,9%. |
| ОФЗ - свежие новости рынков и инвестиций :: РБК Инвестиции | Вопрос о выпуске ОФЗ, номинированных в китайских юанях, обсуждается уже достаточно долгое время. |
| ОФЗ - свежие новости рынков и инвестиций :: РБК Инвестиции | Облигации федерального займа (ОФЗ) – самые надежные ценные бумаги на российском фондовом рынке, потому что их выпускает государство в лице Минфина. |
| Минфин на двух аукционах разместил ОФЗ на 80 млрд рублей 17.04.2024 | Банки.ру | ETF Отрасли Новости Существенные факты Календарь. |
| План Минфина по размещению ОФЗ на первый квартал провалился | Напомним, ОФЗ-ИН расшифровывается как ОФЗ с индексируемым номиналом: в этом типе номинал не фиксирован, как в большинстве остальных ОФЗ, а индексируется на инфляцию. |
Новости по рынку облигаций на 12 июля
рост долей госбумаг в портфелях фондов составил |. Только бизнес новости. Разница доходностей надежных корпоративных облигаций и ОФЗ по итогам I квартала 2024 года сократилась до аномально низких значений на вторичном рынке. Доля иностранных инвестиций в российские облигации федерального займа (ОФЗ), по данным на 1 июня 2023 года, уменьшилась до 9,1%, говорится в материалах Банка России.
Что аналитики думают сегодня о рубле, ОФЗ и акциях
Лимит по размещению выпусков 26243 и 26244 практически выбран, распродажи по ним должны замедлиться в ближайшее время. ОФЗ 26243 предлагает самую интересную премию по доходности к сопоставимым по дюрации бумагам порядка 25 б. Говорить о полноценном развороте ОФЗ к росту пока рано. Проинфляционные риски остаются высокими, а Минфину ещё предстоит разместить большой объём длинных бумаг. Однако инвесторы могут начать осторожно присматриваться к покупкам длинных бумаг с расчётом на снижение ставок. При этом важно помнить, что их цена чувствительна не только к снижению, но и к росту процентных ставок.
При этом самая короткая из сегодняшнего ТОПа, погашается ровно через 10 лет. Я подробно "прожарил" эту облигацию здесь.
Я уже включал эту бумагу в свой ТОП облигаций для покупки в прошлом году. Из-за низкого купона, она просела гораздо сильнее остальных и сейчас торгуется ниже 630 руб. Хотя у нее не такая высокая купонная доходность и доходность к погашению, как у двух "сестёр", при снижении ставки ЦБ тело этой ОФЗ будет восстанавливаться гораздо быстрее.
Кроме того, инвесторы ожидают замещения флоатера на 300 млрд руб.
В результате, в течение текущей недели котировки госбумаг могут продолжить восстанавливаться.
В условиях высоких ставок в экономике компании легче меняют аппетиты в пользу банковских кредитов, более выгодных с точки зрения баланса между сроком и стоимостью фондирования, замечают аналитики агентства, это удается крупным заемщикам за счет высокой диверсификации источников фондирования и большого объема невыбранных кредитных линий. Это не слишком много, замечает руководитель направления анализа рынка облигаций инвестбанка «Синара» Александр Афонин, но если смотреть на рынок в разрезе кредитных рейтингов, то доля физлиц в бумагах эмитентов с более низкими рейтингами выше и там они вполне могут определять динамику котировок. Само по себе сужение спредов во время повышения доходностей ОФЗ не является аномалией, так как корпоративные бумаги и раньше реагировали на изменение базовых процентных ставок с лагом, говорит старший стратег SberCIB Investment Research Игорь Рапохин. Это связано как с ограниченной ликвидностью корпоративного сегмента, так и с ростом доли физлиц на нем, которые часто ориентируются на абсолютный уровень доходности при покупке и реже ребалансируют портфель, чем профучастники, замечает он. Попытки рубля укрепиться, спад нефтяных котировок и признаки локальной перекупленности пока не позволяют индексу Мосбиржи подобраться к следующей круглой отметке — 3500 пунктов, рассказывает инвестиционный стратег брокера БКС Александр Бахтин. Его прогноз по бенчмарку на 18 апреля — 3400—3500 пунктов, а по курсу рубля к доллару до конца недели — 93—95 руб. Сейчас нацвалюта уже может нащупывать локальную поддержку от налогового периода, так как некоторые компании готовятся к фискальным платежам заранее, продавая дополнительные объемы валюты на рынке, замечает Бахтин. В целом же конъюнктура для рубля сложная — глобальный доллар держится у максимумов года, интервенции Банка России сокращены до символических уровней, а бюджетные расходы остаются высокими, констатировал он.
Биржевые новости. Новости рынка акций
Большее внимание... Рубль днем немного дешевеет к основным валютам на закрытии позиций перед длительными праздничными выходными Москва.
Экономист Морковкин: госдолг России продолжит расти в 2024 году Рост госдолга России будет продолжаться в 2024 году за счет выпуска облигаций федерального займа ОФЗ и привлечения денег для решения текущих и перспективных задач, которые поставил перед правительством президент России Владимир Путин, сообщил РИАМО доцент кафедры экономической теории, ведущий научный сотрудник Института исследований международных экономических отношений Финансового университета при правительстве РФ Дмитрий Морковкин.
Подписывайтесь на «Газету. Ru» в Дзен и Telegram.
Это значит, что финансовое ведомство берёт на себя обязательства все 14 лет платить инвесторам такое высокое вознаграждение. Высокая доходность по облигациям — следствие высокой ключевой ставки, которую устанавливает Банк России. Будет ниже ставка — будут более выгодные условия по займам. Однако Минфин ждать не намерен. При этом долговой рынок должен функционировать всегда.
Новости ЦКИ
Последние несколько лет ключевыми покупателями российского госдолга выступают не просто локальные инвесторы, а прежде всего системно значимые кредитные организации. На это указывали и аудиторы Счетной палаты, и финансовые аналитики см. Причем, как полагали аналитики, в этом случае было уместно говорить об эмиссионном финансировании бюджетного дефицита. Можно напомнить, что еще весной 2021 года — за год до начала специальной военной операции, но тоже на фоне очередных витков санкционного давления на РФ — глава Минфина Антон Силуанов рассказывал о намерениях вступить в диалог с Центробанком, чтобы в случае введения санкций на российский госдолг регулятор предоставил банкам ликвидность для покупки ОФЗ. И тем более эта схема стала еще востребованнее на фоне событий минувшего года. В конце 2022-го Минфин выходил с рекордным размещением выпусков облигаций, достигающим по номиналу 750 млрд руб. На нее банки могли выгодно купить ценные бумаги Минфина и обеспечить переток средств в бюджет. Но теперь, весной этого года, кое-что изменилось.
Однако открывать "шорты" не стоит. Во-первых, стоимость их переноса через выходные высока. Во-вторых, рынок находится в восходящем тренде и в любой момент просадка может быть выкуплена".
Сдерживающими факторами развития роста выступят "техника" и фактор конца недели: рынок хорошо рос последние дни, что ослабит спрос со стороны краткосрочных инвесторов. Полагаем, что текущее охлаждение скорее будет иметь локальный характер: значимых поводов для активной фиксации прибыли не видим, учитывая сильный рынок нефти, приближающийся дивидендный сезон и в целом позитивные ожидания по экономике и бизнесу "фишек"», - пишет начальник отдела экономического и отраслевого анализа Промсвязьбанка ПСБ Евгений Локтюхов. Возможна техническая коррекция вниз по индексу Мосбиржи в ближайшее время, для долгосрочных инвесторов это представляет интересные возможности вложения в перспективные бумаги на российском рынке акций, считает эксперт БКС Экспресс Михаил Зельцер. Рынок просто устал, пауза на тренде совершенно не смущает.
При этом ведомство при присвоении данным аукционам статуса «несостоявшихся» объясняло это «отсутствием заявок по приемлемым уровням цен». Главный аналитик по долговым рынкам БК «Регион» Александр Ермак подчеркнул, что на вторичном рынке гособлигаций наблюдалась неоднородная динамика. Таким образом, в начале квартала повышение доходности ОФЗ ускорилось на фоне роста неопределенности из-за решения Банка России по вопросу ключевой ставки. После этого в начале третий декады февраля госбумаги достигли максимума, а в дальнейшем скорректировались вниз. Александр Ермак отметил, что в первом квартале 2023 года на первичном рынке снизился спрос на долгосрочные выпуски в среднем более чем в четыре раза: «При этом более половины спроса было отсечено эмитентом вследствие их агрессивного характера.
Руководитель направления DCM департамента корпоративных финансов «Цифра брокер» Максим Чернега считает, что облигации Минфина покупали банки лишь из уважения к ведомству. При этом институциональные инвесторы все же предпочитают покупать бумаги с коротким сроком погашения, а не длинные бонды.
Мне нравится эта метафора, что экономика — это автомобиль. ЦБ ставкой нажимает на педаль тормоза, тормозит машину. У неё большая инерция. Но здесь прикол в том, что у нашей машины тормозные суппорты не на всех колёсах стоят. Ставка работает не на всю экономику сейчас. У нас есть льготные программы, которые мешают Центральному банку. Например, льготная ипотека.
Она же не привязана к ключевой. То же самое — программы помощи IT, сельскому хозяйству. Субсидирование ставок МСБ по облигациям и так далее. Получается, что действия ЦБ перестают работать. Это я к чему? К тому, что инфляция может быть высокой длительный период и тогда есть смысл увеличивать в портфеле долю флоатеров". Руководитель направления аналитики по долговым рынкам Альфа—Банка Мария Радченко также не советует спешить с переходом из флоатеров. Но тренд на устойчивое снижение инфляции пока не обозначен. Многие уже в ноябре подпрыгивали: а может быть, пора купить?
А то пропустим ралли. Сейчас ключевой инвестор на рынке ОФЗ — это банки.
Россияне закупились облигациями на рекордную сумму: попытка спасти деньги
Смотрим новости. Новости, аналитика, прогнозы и другие материалы, представленные на данном сайте, не являются офертой или рекомендацией к покупке или продаже каких-либо активов. Падение курса рубля, а вслед за этим и давление на котировки ОФЗ смогли приостановить новости о снижении бюджетного дефицита к концу I квартала по сравнению с. IPO МТС Банка, халвинг биткоина, рост ОФЗ, другие новости.
Защита от инфляции: лучшие российские облигации-флоатеры и линкеры
Падение курса рубля, а вслед за этим и давление на котировки ОФЗ смогли приостановить новости о снижении бюджетного дефицита к концу I квартала по сравнению с. Новости по рынку облигаций на 12 июля. Продажи облигаций федерального займа или народных ОФЗ должны начаться до конца 2023 года. до 20 000 рублей в подарочных акциях для тех, кто ещё не пополнял брокерский счёт. Промокод нужно отправить в чат с поддержкой Ти. Новости рынка, Биржевые новости, новости акций, новости облигаций, лента биржевых новостей. Например, 27 марта Минфин разместил 14-летние облигации федерального займа (ОФЗ) с погашением 19 мая 2038 года на 28,2 млрд рублей.
Платежи по ОФЗ на май 2024 года
В результате, в течение текущей недели котировки госбумаг могут продолжить восстанавливаться. Ожидаем цикл снижения ставки будет плавным растянут по времени , что будет сдерживать снижение купонной доходности флоатеров.
ОФЗ 26243 предлагает самую интересную премию по доходности к сопоставимым по дюрации бумагам порядка 25 б. Говорить о полноценном развороте ОФЗ к росту пока рано. Проинфляционные риски остаются высокими, а Минфину ещё предстоит разместить большой объём длинных бумаг. Однако инвесторы могут начать осторожно присматриваться к покупкам длинных бумаг с расчётом на снижение ставок. При этом важно помнить, что их цена чувствительна не только к снижению, но и к росту процентных ставок. Даже при стабильной ключевой ставке доходности ОФЗ могут вырасти цены — упасть , если настроения на рынке ухудшатся.
Поэтому вблизи уровня поддержки 90 р. Это открывает теперь возможность для еще большего роста курса. Не думаю, что вот прям сразу уже завтра курс полетит дальше вверх. Нет, скорее всего, будет еще небольшой откат, может, до уровня 91. Ранее на этой неделе после резкого отскока к 92 р. И в пятницу к этой цели цена уже и пришла, так что половину позиции я решил все-таки закрыть вечером вблизи 93 р. Уж очень быстро растет цена, что не может не пугать, но я рассчитываю все-таки увидеть откат, поэтому часть прибыли решил забрать. В общем, посмотрим, как будет двигаться курс на следующей неделе, но уже чувствуется слабость со стороны продавцов, так что самым важным для рубля в ближайшие недели будет решение правительства о продлении обязательной продажи валютной выручки. Если ее продлят, то какая-то поддержка у рубля еще будет. А вот гособлигации на фоне роста курса доллара пробили осеннее дно и ускорили свое падение, то есть доходность длинных ОФЗ продолжает расти.
Так стоит ли покупать этот фонд? Сейчас расскажу про все «за» и «против», а вы уже примите для себя окончательное решение. Полная доходность означает, что в расчёт индекса включаются как купонные платежи, так и изменение курсовой разницы в цене. Это: 1. ОФЗ-26243-ПД — погашение 19. ОФЗ-26240-ПД — погашение 30. ОФЗ-26238-ПД — погашение 15.